INDUSTRY NEWS
号外
2018年4月10日
专注不良资产出行业简报啦！
本期要点
一、新闻动态
（一）国有五大行不良率6年来首次集体下降
（二）招行拟出资50亿元全资发起设立资产管理子公司
（三）安徽首家AMC完成股份制改造 力争成首家IPO的地方AMC
（四）最高法：无挽救价值“僵尸企业”不适用破产重整
（五）2018中国海西特殊资产行业高峰论坛在厦门举行
二、政策法规
（一）《关于调整商业银行贷款损失准备监管要求的通知》
（二）《互联网金融逾期债务催收自律公约（试行）》
（三）《关于规范性文件清理结果的公告》
（四）《银行业金融机构从业人员行为管理指引》
（五）《银行业金融机构数据治理指引（征求意见稿）》
三、发展动向
（一）经济学家巴曙松：区块链等有助不良资产行业互联网+创新
（二）2017银行不良贷款扫描：北京猛降三成 北上西进态势显现
（三）表外和同业业务是今年银行业治理乱象重点
（四）监管部门将不良资产违规出表列入重点检查工作之一
（五）或允许非银行系金融机构从事债转股业务
四、行业创新
（一）华融资产建立首家不良资产交易中心
（二）民营资管新大唐等机构在创新方面不断突破尝试
（三）资产360创新人工智能小叨机器人成为催收利器
（四）淘宝网债权拍卖开通地方服务机构通道
新闻
动态
国有五大行不良率6年来首次集体下降
国有五大银行(工、农、中、建、交)交出了过去几年难得一见的“亮眼”成绩单：2017年净利润增速全部回升，不良贷款率则实现自2012年以来首次集体下降。
招商银行拟出资50亿元全资发起设立资产管理子公司
招商银行公告称，公司拟出资人民币50亿元，全资发起设立资产管理子公司——招银资产管理有限责任公司，初始注册资本拟定为人民币50亿元，公司持股比例100%；同时公告称，在适当时机，根据业务发展的需要并在监管批准的前提下，可引进战略投资者。
安徽首家AMC完成股份制改造 力争成首家IPO的地方AMC
3月15日，安徽首家AMC——安徽国厚金融资产管理有限公司完成股份制改造，并经国家工商总局核准，正式更名为“国厚金融资产管理股份有限公司”，注册资本为25亿元。国厚资产表示将加速推进香港上市进程，力争成为首家完成IPO的地方AMC。
最高法：累计公开老赖信息990多万人次
从29日召开的全国法院决胜“用两到三年时间基本解决执行难”动员部署会上了解到，截至目前，全国法院累计公开失信被执行人信息996.1万人次，限制1014.8万人次购买机票，限制391.2万人次乘坐动车和高铁，221.5万人慑于信用惩戒主动履行义务。
中国华融：去年不良资产主业依然占据半壁江山，回归A股上市是2018年既定目标
中国华融在香港举行业绩发布会。年报显示，中国华融不良资产经营业务年末资产总额达到9349.66亿元，全年实现收入总额689.13亿元，对中国华融总收入贡献度达到53.8%。中国华融董事长赖小民在现场表示，华融是唯一申请A股上市的AMC，回归A股上市是华融2018年的既定目标。
中国信达：收购股份制银行 不良资产去年骤降
2017年，中国信达在不良资产主业表现良好的情况下，昔日占不良资产来源超4成的股份制商业银行不良资产，却大幅下跌至1/4。中国信达总裁助理陈延庆表示，这一新情况出现，由于股份制商业银行有自己的规则和方法进行不良资产转让。作为资管公司，亦按照自己的规则去尽调、去报价。
人民法院攻坚执行难：230个指标综合评估执行案
“基本解决执行难”有没有具体标准？据介绍，最高法专门委托由中国社会科学院法学所牵头，中国人民大学、中华全国律师协会、中国法学会等机构共同组成的第三方评估机构，设置230个评估指标进行综合评估。
最高人民法院发布破产审判工作会议纪要
为加强破产审判工作、打造优质的破产法治环境，6日上午，最高人民法院召开新闻发布会，公布《全国法院破产审判工作会议纪要》。《纪要》共五十条，从破产管理人制度、破产清算等八个方面明确了破产审判工作总体要求，为人民法院审理破产审判工作指明方向。
最高法：无挽救价值“僵尸企业”不适用破产重整
中国最高人民法院(最高法)民事审判第二庭庭长贺小荣6日说，破产重整的对象应为具有挽救价值和可能性的困境企业，对于不具有挽救价值及拯救可能的“僵尸企业”，应不予适用重整。
山东3年受理破产案742件 依法化解债务593.87亿
2014年-2017年，山东全省法院积极运用破产重整、破产和解等法律程序帮助企业走出困境，重获新生，推动产业结构优化升级，共受理破产案件742件，审结501件，依法化解债务593.87亿元，妥善安置职工6万余人。
2018中国海西特殊资产行业高峰论坛在厦门举行
2018中国海西（福建）特殊资产行业高峰论坛3月28日至30日在厦门举行。该论坛是海峡西岸地区规模最大，参与机构类型、人数最多的特殊资产处置论坛，由中国不良资产行业联盟与厦门农商金融控股集团共同主办，由福建贝盈律师事务所提供法律支持。
山西银行业不良贷款实现“双降”
截至2017年末，山西全省银行业不良贷款余额794.3亿元，同比下降13.3％。银行业不良贷款率3.51％，环比下降0.59个百分点，同比下降0.99个百分点。银行业不良实现“双降”。
北京银行：今年安排总额不超80亿元的不良贷款核销额度
北京银行3月14日晚间公告，公司董事会同意公司在依法合规前提下，对存量及2018年新增不良贷款通过多元化、市场化方式进行处置，具体方式包括但不限于呆账核销、债转股、不良资产证券化、不良资产批量转让等。同时，同意2018年安排总额不超过80亿元的不良贷款核销额度，并授权高级管理层办理相关具体事宜。
中国华融入股海南华信 后者注册资本累计增加95.92亿元
据新京报，中国华融入股海南华信，后者系91亿美元收购俄油股份主体。海南华信注册资本在去年年底和今年2月两次增加，累计增加95.92亿元，至258.43亿元。
三亚农商行违法将不良贷款虚假出表 人为调节监管指标
3月8日，银监会网站公布海南银监局行政处罚信息公开表。因通通过定向资管计划将不良贷款虚假出表，人为调节监管指标，三亚农村商业银行股份有限公司被罚40万元。
业内：不良资产处置很暴利 没20%年化收益不叫赚钱
3月29日，吉艾科技副总裁郭明杰接受采访时表示，AMC板块利润中很大部分是管理和服务收费，即为困境企业提供重整方案和服务等，由于服务门槛较高，利润可观。针对“暴利”一问，其回应称“如果说大资金运作能保持年化20%就定义为暴利行业，那么不良资产的收购、处置和重整就应该是暴利行业。”
最高法公布2017年全国法院十大执行案件
最高人民法院16日公布“2017年全国法院十大执行案件”，京粮大仓万吨粮食异地执行案等10个案件入选。
海南四银行不良贷款虚假出表被罚
3月上旬，海南银监局公布了八张罚单，其中四张剑指“通过定向资管计划将不良贷款虚假出表，人为调节监管指标”的违规行为。而涉及到的银行有乐东黎族自治县农村信用合作联社、文昌农村商业银行、海口农村商业银行以及三亚农村商业银行，四家银行罚款金额总计165万元。
红岭创投自曝超50亿不良资产仍待处置
25日，红岭创投董事长周世平在官网社区发布文章《2018年，红岭创投的自我革命》。从文章透露的信息显示，虽然红岭创投大额标的已经在今年3月停发，但存量不良资产问题严重，经过合作机构合作开发、诉讼拍卖等手段，去年已经回收现金将近20亿元，目前仍然有超过50亿元的不良资产处于处置过程中。
中信银行2017年净利润425.66亿元 不良贷款率1.68%
3月26日晚间，中信银行公布了2017年年度业绩报告。数据显示，报告期末中信银行不良贷款余额536.48亿元，比上年末增长10.43%；不良贷款率1.68%，比上年末下降0.01个百分点；拨备覆盖率169.44%，比上年末上升13.94个百分点；贷款拨备率2.84%，比上年末上升0.22个百分点。资本充足率为11.65%，一级资本充足率9.34%，核心一级资本充足率8.49%。
浙商银行：去年净利109.5亿 不良贷款率1.15%
浙商银行今早在港交所披露年报，2017年营收342.64亿元，同比增长1.81%；净利为109.50亿元，增幅为7.85%。截至2017年12月31日，集团总资产1.54万亿元，客户存款余额8606亿元，客户贷款及垫款总额6729亿元，同比分别增长13.43%、16.89%、46.44%；不良贷款率1.15%。
青岛银行2017年度净利润减少9.02%至19亿元 不良贷款率1.69%
青岛银行公布，2017年末，不良贷款率1.69%，拨备覆盖率153.52%，资本充足率16.60%;平均总资产回报率0.65%，同比下降0.25个百分点，主要由于在总资产增长的同时，收入未能保持增长所致;平均权益回报率10.73%，同比下降1.47个百分点，主要由于净利润比上年有所下降所致。
郑州银行2017年度纯利升7.03%至42.8亿元 不良贷款率1.5%
郑州银行公布，截至2017年末，该行不良贷款率1.50%，资本充足率13.53%，拨备覆盖率207.75%，各项监管指标符合要求。
招行2017年报：不良双降 归属股东净利增长13%
招商银行23日晚间发布2017年度报告。报告显示，招商银行不良贷款总额、不良贷款率双降，拨备覆盖保持稳健水平。截至2017年末，集团不良贷款总额573.93亿元，较上年末减少37.28亿元；不良贷款率1.61%，较上年末下降0.26个百分点；不良贷款拨备覆盖率262.11%，较上年末提高82.09个百分点。
张家港行2017年盈利7.63亿元 不良率持续下降
张家港行的年报数据显示，报告期内公司关注类贷款金额为31.52亿元，占贷款总额比例为6.42%，较2016年末下降0.53%。从反映风险暴露水平的逾期贷款/不良贷款指标来看，张家港行较上年末改善显著。截至2017年年末，张家港行不良贷款率为1.78%，较年初下降0.18个百分点，不良率自上市后持续下降，资产质量持续提升。
光大银行2017年净利润增速4.02% 不良率1.59%
光大银行28日晚间披露的2017年业绩报告显示，光大银行采取了优化贷款结构、强化收息收贷管理、加大不良清收化解力度等措施，年末不良贷款率1.59%，较上年末下降0.01个百分点；拨备覆盖率158.18%，较上年末上升6.16个百分点，风险指标表现平稳。
平安银行2017年营业收入同比下降1.79% 不良率降低
年报显示，平安银行不良贷款率呈下降态势。2017年末平安银行不良贷款率为1.70%，较上年末下降0.04%。2017年末该行贷款减值准备余额438.10亿元，较上年末增幅为9.71%;拨备覆盖率为151.08%。其中，逾期90天以上贷款拨备覆盖率为105.67%，较上年末上升7.16%。
政策
法规
银监会大幅下调拨备红线：一行一策 拨备覆盖率最低120% 拨贷比最低1.5%
银监会印发《关于调整商业银行贷款损失准备监管要求的通知》（银监发[2018]7号），调整商业银行贷款损失准备监管要求。《通知》的调整内容包括，拨备覆盖率监管要求由150%调整为120%~150%，贷款拨备率监管要求由2.5%调整为1.5%~2.5%。各级监管部门在上述调整区间范围内，按照同质同类、一行一策原则，明确银行贷款损失准备监管要求。
互金协会发布债务催收公约 超出法律规定部分不得催收
中国互联网金融协会发布《互联网金融逾期债务催收自律公约（试行）》，要求互联网金融逾期债务催收应严格遵守国家相关法律规定，对于以利息、违约金和各种费用形式对债务人收取的综合资金成本超过国家相关法律规定的，不得对超出部分进行催收。
银监会清理规范性文件：84件规范性文件被废止和宣布失效
3月21日，中国银监会发布《关于规范性文件清理结果的公告》，84件规范性文件被废止和宣布失效。《中国银行业监督管理委员会关于印发和的通知》（银监发〔2003〕10号）等50件规范性文件自公告之日起废止；《中国银行业监督管理委员会关于加强信托投资公司风险监管防范交易对手风险的通知》（银监发〔2004〕93号）等34件规范性文件自公告之日起失效。此外，《中国银行业监督管理委员会关于印发的通知》（银监发〔2003〕14号）等499件主要规范性文件继续有效。
银监会规范金融机构从业人员行为
3月21日，银监会发布《银行业金融机构从业人员行为管理指引》，要求银行业金融机构建立不当行为的举报制度，加大约束和监督。《指引》包括总则、从业人员行为管理的治理架构、从业人员行为管理的制度建设、从业人员行为管理的监管和附则五章，28条。
21家银行网络冻结和扣划功能上线
最高人民法院和银监部门日前下发了《关于进一步推进网络执行查控工作的通知》，决定进一步推进人民法院和银行业金融机构的网络执行查控及联合信用惩戒，要求21家银行在3月31日之前上线银行存款网络冻结功能和网络扣划功能，其他地方性金融机构也必须在4月30日之前上线该功能。
银监会就数据治理征求意见 要求银行统一全面管理
为引导银行业金融机构加强数据治理，充分发挥数据价值，全面向高质量发展转变，银监会于16日发布《银行业金融机构数据治理指引（征求意见稿）》。
失信被执行人将被限制进行不动产交易
最高人民法院与国家发展改革委、国土资源部联合下发《关于对失信被执行人实施限制不动产交易惩戒措施的通知》, 共同对失信被执行人及失信被执行人的法定代表人、主要负责人、实际控制人、影响债务履行的直接责任人员，采取限制不动产交易的惩戒措施。
5月起部分失信人 将被限制乘火车和飞机
发改委、民航局、中央文明办、最高院、财政部、人力部、税务局、证监会联合下发《关于在一定期限内适当限制特定严重失信人乘坐火车 推动社会信用体系建设的意见》和《关于在一定期限内适当限制特定严重失信人乘坐民用航空器 推动社会信用体系建设的意见》。将在一定期限内适当限制特定严重失信人乘坐火车民用航空器，自2018年5月1日起实施。
发展
动向
经济学家巴曙松：区块链等有助不良资产行业互联网+创新
中国银行业协会首席经济学家巴曙松，发文讨论到“中国不良资产管理行业发展趋势”时提及，随着大数据、区块链等技术的发展，不良资产的相关服务机构，如会计师事务所、征信公司、证券交易所等都在进行“互联网+”的创新，未来不良资产行业的互联网+创新还有很大发展空间。
2017银行不良贷款扫描：北京猛降三成 北上西进态势显现
各地银监局陆续晒出2017年成绩单，北京、上海等多地成绩喜人。截至2017年末，北京辖内银行业金融机构不良贷款余额317.4亿元，比2016年年末不良贷款余额453.6亿元，下降了三成。同时，上海、浙江、河南等地不良贷款余额与不良贷款率实现了双降。
王兆星：表外和同业业务是今年银行业治理乱象重点
对于今年银行业治理乱象的重点，银监会副主席王兆星6日在政协经济界别联组讨论会后对上证报记者表示，治理金融乱象还是在表外业务、同业业务等方面。“资管也是当前规范金融市场、治理金融乱象的重要内容。”王兆星指出，银监会会进一步不断修改完善相关文件，使银行产品能发挥健康作用。
巴曙松：不良资产管理行业已全面市场化
巴曙松：中国不良资产管理行业从国有银行剥离不良资产的改革起步，主要可以分为三个阶段：政策性阶段、市场化转型阶段和全面市场化阶段。2009年开始进入全面市场化阶段。随着监管部门一系列管理办法的出台，四大AMC逐步发展成为全牌照的综合性金融控股平台，并且陆续出现了地方性AMC以及未持牌的市场化AMC等服务业态，形成了行业新格局。
监管部门已将不良资产违规出表列入重点检查工作之一
据上海证券报报道，监管部门已将不良资产违规出表列入重点检查工作之一。在监管强光聚焦下，银行纷纷将不良资产打包放在银行业信贷资产登记流转中心、北京金融资产交易所、天津金融资产交易所等平台上，用足“十八般武艺”主动真实化解不良资产。采访中了解到，银行“假出表”的基本套路有三种：签抽屉协议，暗中相互代持，叠加各类“通道”隐匿关联交易。
王兆星：或允许非银行系金融机构从事债转股业务
银监会副主席王兆星回答记者提问时称，只要符合条件，都有可能成为债转股的实施机构。“包括一些非银行系的金融机构也可以从事市场化债转股的业务，因此不排除未来会出台（允许非银行系债转股实施机构落地）的措施。”业内人士认为，金融资产管理公司、信托公司、国有资本投资运营公司、私募股权投资基金等机构有望获准参与债转股。
来源：公众号：专注不良资产
不良资产”黄金时代到来：传统市场赚翻，互联网玩家却举步维艰
2018年进入不良资产的黄金时代，几乎成为从业者的共识。然而，这个堪比房产的巨大金矿，却呈现了“冰火两重天”的现状。一边的传统市场赚得流油，而另一边的互联网+不良资产，却寸步难行。
五大国有银行相继成立实施机构 市场化债转股有望提速
一年多来，尽管市场化债转股的签约规模已超万亿元，但目前成功实施的项目规模大概只占总规模的10%。细节政策还不明确，资金难以到位，股权退出存在不确定性等因素成为制约债转股推进的拦路虎。推进市场化债转股一方面要进一步拓宽资金来源，另一方面也要设计更多的结构化交易产品，以吸引资金参与。
李扬：僵尸企业处置今年会有决定性进展
中国社会科学院原副院长、国家金融与发展实验室理事长李扬坦言，相信今年在国企的去杠杆方面，特别是僵尸企业处置上会有比较大的进展，这个进展是决定性的。
深交所聚焦“忽悠式”重组、关联交易、信披违规等问题
深交所相关负责人表示，未来将以问题和风险为导向，聚焦重点领域和市场关切的问题，联合证监会派出机构，积极组织实施对“忽悠式”重组、违规减持、高送转、长期不分红等问题公司的现场检查，增强一线监管的及时性、针对性、有效性和威慑力，切实防范和化解市场风险。
“忽悠式”重组被亮剑 财务造假必被处罚
中国证券报：并购重组是资本市场优化存量资源配置最主要的方式。规范有序的市场环境，为上市公司实施并购重组提供了更坚实的市场基础。但是，在重组实践中，个别上市公司、重组方及实际控制人，在重组上市过程中的信息披露存在违法违规行为，意图通过“忽悠式”重组上市，侵害上市公司及投资者的利益。对此，监管机构勇于亮剑，严厉查处。
央行：资管新规对征求意见的合理内容进行了吸收
3月9日，人民银行副行长潘功胜在发布会上对资管新规的问题进一步做了说明。他说，去年11月央行公布了（征求意见稿），大家对新规的框架已经十分了解，央行收集了很多意见，会同相关部门对意见进行了认真研究，并且对其中合理内容进行了吸收。央行正在会同相关部门进行修改，会尽快公开资管新规。
行业
创新
华融资产于2月1日建立首家不良资产交易中心，借助互联网为不良资产处置提供专业交易平台；
民营资管在创新方面不断突破尝试，如新大唐的标准化“尽调9+1”、APMS项目管理系统；
互联网平台资产360创新人工智能小叨机器人成为催收利器；
淘宝网债权拍卖开通地方服务机构通道，弥补线下服务短板等等。